Schroders Capital tokeniza resseguro e executa primeira transação real em ILS

A Schroders Capital, em parceria com a resseguradora Hannover Re, anunciou a integração de uma capacidade de tokenização na sua plataforma de Insurance-Linked Securities (ILS). A iniciativa inclui a execução da primeira transação real de resseguro colateralizado através da nova infraestrutura digital.
Esta inovação tem o potencial de se tornar a base de uma parte significativa do futuro do mercado de ILS, avaliado em cerca de 130 mil milhões de dólares. Através da tokenização, é possível digitalizar o controlo e o fluxo dos ativos e otimizar o seu rendimento.
A tecnologia, desenvolvida com o i.AM Innovation Lab e a plataforma regulada Archax, digitaliza o controlo e o fluxo dos ativos detidos no acordo de resseguro. Recorre a smart contracts para automatizar um processo tradicionalmente manual e intermediado, prometendo maior transparência, rapidez nas transações e liquidações mais eficientes. A solução otimiza ainda o retorno através da exposição a fundos do mercado monetário.
O mercado de ILS movimenta cerca de 130 mil milhões de dólares globalmente. Para Flavio Matter, Head of Insurance Linked Securities da Schroders Capital, “tokenizar contratos de resseguro é um passo chave para simplificar o mercado de ILS e aumentar a sua eficiência operacional. Esta solução traz mais transparência, liquidez e escalabilidade ao segmento”.
O lançamento dá continuidade ao projeto-piloto de 2024, também com a Hannover Re, que tokenizou um instrumento de ILS em ambiente interno e foi distinguido como Best Decentralized Finance Initiative nos Digital Assets Awards do The Digital Banker.
A nova capacidade tokenizada ficará disponível em várias estratégias principais de ILS da Schroders Capital. A gestora integra ainda o grupo de trabalho Guardian, que junta indústria e reguladores para definir padrões de ativos digitais à escala comercial, e lançou em julho passado um Centro de Excelência Global de Ativos Digitais em Singapura.
A Schroders Capital gere 111,8 mil milhões de dólares em ativos privados e faz parte do grupo Schroders plc, com 823,7 mil milhões de libras sob gestão a 31 de dezembro de 2025. A Hannover Re, uma das maiores resseguradoras mundiais, tem rating AA- pela S&P e A+ pela A.M. Best. A Archax atuou como corretora e forneceu a tokenização e custódia necessárias.
A gestora sublinha que o projeto representa uma inovação “técnica, legal e regulatória” e reforça a sua estratégia de ativos digitais para desenvolver soluções de investimento para clientes institucionais.