KKR e Apax Partners avançam com propostas não vinculativas pela Logoplaste, avaliada em 1,7 mil milhões

Os fundos de private equity KKR & Co. e Apax Partners LLP apresentaram ofertas não vinculativas pela Logoplaste, fabricante portuguesa de embalagens plásticas, noticia a Bloomberg que cita fontes familiarizadas com o assunto. A operação poderá avaliar a empresa em cerca de 2 mil milhões de dólares (aproximadamente 1,7 mil milhões de euros).
As propostas colocam as duas gestoras de fundos entre os principais interessados na aquisição da Logoplaste, detida maioritariamente pelo fundo de pensões canadiano Ontario Teachers’ Pension Plan Board (OTPP), que controla cerca de 60% da empresa. Os restantes 40% estão nas mãos de acionistas minoritários, incluindo o fundador e chairman Filipe de Botton e Alexandre Relvas, que poderão reinvestir ao lado de um novo proprietário.
O processo de venda da Logoplaste, avançado em primeira-mão pelo Jornal Económico, começou a ganhar tração nos últimos meses, de acordo com a Bloomberg, e já atraiu o interesse de vários fundos de buyout e também de empresas industriais rivais do setor das embalagens. As ofertas não vinculativas representam um passo importante, mas as negociações continuam e não há garantia de conclusão de um acordo.
A Logoplaste é conhecida pelo seu modelo de produção inovador “wall-to-wall”, que consiste na instalação de unidades fabris diretamente nas instalações dos clientes, reduzindo custos logísticos e fortalecendo relações de longo prazo. A empresa gera cerca de mil milhões de euros de receita anual, opera mais de 60 fábricas em mais de 15 países e serve grandes multinacionais como Kraft Heinz, Diageo, L’Oréal e outras marcas de bens de consumo.
O OTPP adquiriu a participação maioritária na Logoplaste ao Carlyle Group em 2021, numa transação que avaliou o negócio em cerca de 1,4 mil milhões de euros (incluindo dívida). Uma eventual venda representaria uma oportunidade de realização de ganhos para o fundo canadiano.
Fontes da Bloomberg indicam que o processo de venda pode avançar para ofertas vinculativas nas próximas semanas ou meses, com o objetivo de fechar um acordo ainda durante este ano. No entanto, os detalhes financeiros e a estrutura final da transação (aquisição total ou de controlo maioritário) ainda estão em discussão.
A Logoplaste, fundada em 1976, consolidou-se como um dos principais players europeus no segmento de embalagens rígidas de plástico, beneficiando da proximidade com clientes e de uma estratégia focada em eficiência operacional.
As empresas envolvidas não comentaram publicamente o processo.